Japan skärper lagar om penningtvätt

De digitala valutorna har tidigare fått beröm och kritik i proportionerlig mått. Den kolossala ökningen av kryptostölder och bedrägerier har nödvändiggjort behovet av lagar för att styra rymden. Enligt en rapport från Cipher trace, Stölder, bedrägerier och bedrägerier uppgick till mer än 1,2 miljarder dollar under första kvartalet 2019. Detta kräver snabba globala regleringsåtgärder från berörda myndigheter.

I juni 2018, Japans finansiella tillsynsmyndighet, Financial Conduct Authority (FCA) tjänstemän hittade många misstänkta affärer när de plundrade FSHO: s lokaler i Yokohama. Kryptobörsen hade enligt uppgift ignorerat en transaktion där en klient bytte olika digitala mynt till kontanter på kort tid. Dessutom har Japans byrå för finansiella tjänster (FCA) avvisade FSHO begäran om registrering som utbyte.

I kölvattnet av utökade ansträngningar för att bekämpa penningtvätt undersöker japanska myndigheter nu kryptobörser. Dessutom vill Japan inte släpa efter i kampen mot penningtvätt med tanke på dess inneha i årets G20-ordförandeskap.

Åtgärder för att skärpa lagarna för penningtvätt

  • Financial Action Task Force Visit

Från juni 2019, den globala vakthunden Financial Action Task Force (FATF) ut för att undersöka FSA-aktiviteter. Efter låga betyg för klient-ID-processer 2008 ökar trycket för Japan att lämna ett gott intryck. Undersökningen som är avsedd att bedöma landets regler för penningtvätt kommer också att omfatta kryptovalutaföretag.

I februari 2019, FATF utfärdat ett uttalande föreslår de åtgärder som regeringarna kan vidta för att hantera kryptotransaktioner och minska penningtvätt. För att förbättra den finansiella säkerheten riktar FSA sig inte bara mot kreditföreningar och banker utan också kryptovalutabörser som tillåter anonyma transaktioner eller som inte kan fastställa en kunds identitet. Tidigt i år inspekterade FSA kryptoplattformar Fisco och Huobi för att kontrollera deras specifikationer mot penningtvätt och klientskydd.

  • Fondernas säkerhet

Fler digitala mynt har utvecklats sedan starten för Bitcoin för tio år sedan. Även om kryptokurvor har föredragna fördelar som reducerade avgifter och omedelbara betalningar, är säkerhet fortfarande ett stort problem. År 2017 Japan legitimerade Bitcoin som lagligt betalningsmedel. Detta var efter månader av debatt bland landets lagstiftare.

Diskussionerna kom efter hösten kryptoutbyte Mt Gox 2014 och därmed gripande av dåvarande VD Mark Karpeles. Även om domstolen sedan dess har funnit honom oskyldig för brott mot förtroende och förskingring, är Karpeles fortfarande skyldig till att ha skapat olagliga register..

Bitcoins legalisering kom med flera lagar. Till att börja med krävs kryptobörser för att uppfylla kunskaps-kund-såväl som bestämmelser om penningtvätt. Dessutom måste utbyten utbilda anställda och lämna in årliga revisioner.

  • Lärdomar från hack och cyberattacker

Japan har skakats av flera andra kryptoskandaler. Coincheck förlorade till exempel 534 miljoner dollar i en attack som orkestrerades av ryska hackare i januari 2018. Angriparna fick tillgång till Coinchecks plånböcker genom att överföra virus till personalens datorer via e-post. De virus som sedan dess har identifierats som Netwire och Mokes infekterar datorn så att hackare kan använda den på distans. Även om Coincheck inte var registrerat hos FSA vid tiden för attacken, fick det en licens ett år senare i januari 2019.

En annan organisation som har blivit offer för cyberbrottslingar är Tech Bureau. Zaif, företagets börs bröts in på 14 september 2018 inom två timmar som hade angriparna gjort undan med nära 60 miljoner dollar i digitala tillgångar. Trots att han var licensierad hade Tech Bureau redan fått två förbättringsbeställningar före heist. Efter hacket samarbetade Tech Bureau med Fisco som erbjöd sig att återbetala de stulna digitala mynten i utbyte mot andelar i företaget.

Binance, ett globalt utbyte som tidigare var baserat i Japan led ett liknande öde. Hackarna tog inte bara 7000 bitcoins utan också API-tokens och två autentiseringskoder. Upp till 40 miljoner dollar gick ner i avloppet i denna attack. Detta var cirka 2% av de totala bitcoininnehaven. Även om detta bakslag föranledde avstängningen av insättningar och uttag, tog det inte lång tid innan normal verksamhet återupptogs. Alla förluster täcktes av plattformens nödfonder.

  • Nya strategier och policyer

En del av FSA: s strategi för att utveckla policyer för den digitala marknaden var studiegruppssessioner. Som sådan sammanställde tillsynsmyndigheten rekommendationer från de tio tidigare forumen och publicerade en förslag till betänkande efter det elfte mötet. Rapporten som utfärdades i december 2018 belyste de nya reglerna för administrering av ICO och kryptovalutor.

I publikationen noterade FSA att tekniken är dynamisk och därmed ökar behovet av samarbete mellan auktoriserade myndigheter. I oktober 2018, JVCEA certifierades av FSA för att frigöra självreglering. Dessutom har FSA befogenhet att avvisa registrering från parter som varken går med i licensierade fackföreningar eller följer självreglering eller bildar sina egna interna självreglerande strukturer..

Detta dokument nämner också ansedda återförsäljare. Det här är organisationer som har fått köra kryptoplattformar när de väntar på granskning av sina applikationer. Även om vissa återförsäljare fortsätter att marknadsföra sina tjänster är en majoritet av deras kunder inte medvetna om den pågående registreringen.

I publikationen hindrar FSA dem från att förstora sina satsningar eller notera extra mynt innan de godkänns. Förutom att avslöja sin registreringsstatus på sina webbplatser, bör återförsäljare anses avstå från att skaffa nya användare eller annonsera i syfte att få nya användare.

När det gäller ICO: er är polletter föremål för säkerhetsbestämmelser baserat på deras strukturer. Inte bara det, rapporten uppmanar tredje part att komma med system för att kontrollera den finansiella situationen för tokenemittenter. Andra åtgärder i dokumentet inkluderar begränsningar av sekretessmyntposter, marginalhandel och derivattransaktioner. Sammantaget föreslår FSA ett ramverk för intern kontroll, registreringssystem, separering av valutahantering från kundmynt, behållande av återbetalningsmedel och utfärdande av svarspolicyer vid cyberattacker..

  • Kryptoutveckling

Japan rankas högt bland kryptokraftverk. I själva verket var det bland de första samhällen som identifierade Bitcoins potential innan kryptovågen spred sig till andra delar av världen. Även om kryptovalutan inte hade någon större uppmärksamhet tidigare, ändrades allt efter att Mt Gox sjönk.

Den japanska regeringen är nu aktivt involverad i regleringen av kryptoscenen. Några anmärkningsvärda prestationer inkluderar legalisering av Bitcoin-betalningar, stark kryptolagstiftning och möjliggör en gynnsam miljö för Bitcoin-gruvdrift.

Med ICO-regleringslagar har Japan överhand över motsvarigheter som Sydkorea och Kina som har förbjudit systemen. Men dessa regler passar inte bra hos vissa investerare. Som sådan letar kryptobörser efter platser med färre regler. Ett sådant exempel är Malta, ett litet medelhavsland som har blivit känt som “Blockchain Island”.

Sammanfattningsvis, när nya aktörer kommer in på den digitala marknaden, fortsätter penningtvätt att vara ett hot som inte kan önskas bort. Därför är global samordning avgörande för att förbättra kryptooperationer.

Utvalda bilder via BigStock.